Qualifikationsziele:

Nach erfolgreichem Beenden dieser Veranstaltung sind  die Studierenden in der Lage:

• die Bedeutung von Finanzinnovationen für den Finanzmarkt zu erläutern
• Kapitalmarktrisiken  zu analysieren
• unbedingte Terminverträge zu bewerten
• Zusammenhänge zwischen verschiedenen Vertragsformen zu erkennen und zu analysieren
• Modellunabhängige Preisgrenzen für Optionsverträge auf Zinsprodukte herzuleiten

Literatur:

Die folgenden Werke geben einen guten EInblick und eine vertiefende Behandlung der hier besprochenen Themen:

• Branger, N. und Schlag, C. (2004) Zinsderivate - Modelle und Bewertung, Springer
• Brigo, D. und Mercurio, M. (2006): Interest Rate Models -  Theory and Practice, 2nd edition, Springer
• Das, S. (2006): Structured Products Volume 1: Exotic Options; Interest Rates & Currency, 3rd edition, Wiley Finance
• Hull, J.C. (2012): Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Auflage, Pearson Studium
• Sandmann, K. (2010): Einführung in die Stochastik der Finanzmärkte, 3. Auflage, Springer

Prüfungsart:

Credit Point-Klausur

Formalia:

Die Veranstaltung "Finanzinnovationen" wird im Wintersemester 2020/2021 rein online-basiert über die Plattform Moodle ablaufen. Weitere Informationen hierzu folgen im Laufe der nächsten Wochen.