Qualifikationsziele:

Nach erfolgreichem Beenden dieser Veranstaltung sind die Studierenden in der Lage:

• Die Zinsstruktur aus Marktdaten zu bestimmen
• Die Auswirkungen des Zinsänderungsrisikos auf die Bepreisung von Produkten zu verstehen und zu berechnen
• Die Besonderheiten der Modellierung der Zinsstruktur zu verstehen und verschiedene Ansätze der Zins-Modellierung durchzuführen
• Die Bewertung von verschiedenen Derivaten in Zinsstrukturmodellen zu  verstehen und durchzuführen

Literatur:

Die folgenden Werke geben einen guten Einblick und eine vertiefende Behandlung der hier besprochenen Themen:

• Branger, N. und C. Schlag (2004): Zinsderivate - Modelle und Bewertung
• Brigo, D. und F. Mercurio (2006): Interest Rate Models - Theory and Practice, 2nd ed.
• Hull, J.C.: Optionen, Futures und andere Derivate
• Sandmann, K. (2010): Einführung in die Stochastik der Finanzmärkte, 3.Aufl.
• Munk, C. (2011): Fixed Income Modelling
• Andersen, L.B.G. und Piterbarg, V.V. (2010): Interest Rate Modeling

Prüfungsart:

Credit Point-Klausur

Formalia:

Termine der Veranstaltung:

Die Veranstaltung "Zinsen" wird voraussichtlich im Sommersemester 2023 im inverted classroom Prinzip abgehalten, bei dem sowohl Heimarbeitsphasen als auch Präsenzveranstaltungen stattfinden. Alle Informationen finden Sie im Moodle Kurs zur Veranstaltung.